perjantai 4. tammikuuta 2019

Salkuntuotto joulukuussa 2018 ja vuoden 2018 tuotto

Kävin lävitse salkun tuoton joulukuulta ja koko vuodelta.

Tuotot
Salkun tuotto joulukuussa oli -6,63%, ja koko vuosi 2018 tuotti -9,02%.

Osingot

Osingot joulukuussa 321,20€. Laskua edellisen vuoden joulukuuhun tuli -18,85%. Koko vuoden osingot olivat 6649,32€ (3823,66€ 2017), jossa kasvua 73,90%.

Kulut

Joulukuun kaupankäyntikulut olivat 41,67€ ja koko vuoden 954,53€ (1148,28€). Kaupankäyntikulut olivat 0,47% (0,82% 2017) salkkuni vuoden keskipääomasta ja 3% lisätystä pääomasta. Kulujen suunta on siis oikea sekä vuoden osalta, että viimeinen kuukausi. Kulujen suhteen merkittävin asia on OP:n kaupankäyntipalkkioiden alentaminen kesäkuun vaihteessa. Toisaalta ostoja tullut enemmän OP:hen joka nostaa sitten säilytyksestä ja osinkojen valuutanvaihdosta aiheutuvia kuluja. Minulla on pidemmällä aika jänteellä tarkoitus saada kasaan 200 000€ Nordnettiin, jotta pääsen private banking asiakkaaksi ja saan kuluni alemmalle tasolle.

Tuottojen suhde tavoitteeseen

Vuosi meni tappiolle ja jäin vuosituotto vuosituottotavoitteestani 8% vuosi tasolla selvästi. Tämä on hiukan enemmän kuin mitä yhdistelmä rahastoille 80% osakkeissa 20 % korkosijoituksissa yleensä luvataan. Tässä vaiheessa täytyy mainita, että salkkuni osakepaino oli noin 88% vuoden lopussa. Osakkeisiin on laskettu IShares Prefferred Stock etuoikeutettujen osakkeiden ETF, jota itse pidän osakkeen ja korkosijoituksen välimaastoon kuuluvana sijoituksena.

Pääoman lisäys:

Olen pystynyt lisäämään salkkuuni pääomaa 37186,32,72 €, joka ylittää tavoitteeni 1000 €/kk eli 12000 € kirkkaasti. Suurena syynä on erään omaisuus erän realisointi. Olen halunnut olla varovainen summaa sijoittaessa. En ole pyrkinyt kaikissa sijoituksissa maksimaaliseen tuottoon vaan keskittynyt erityisesti osinkosumman kasvattamiseen uskoen, että se tuo aikaan sitten tuottoa perässä. Tämän johdosta en tällä kertaa vertaa sijoituksiani indeksiin vaan enemmän pelaan ”puolustuspeliä” omaisuuteni osalta.

Ajelin ryminään tietyllä tapaa vähän turhan suurella osakepainolla, lisäsin pääomaa 25000€ viiden ensimmäisen kuukauden aikana. Olen kuitenkin kuusi viimeistä kuukautta suorittanut hyvin suhteessa indeksiin. Salkkun lisättiin myös valittuja korkosijoituksia. Edelleen sijoitus summien pienennykset Heinäkuussa ja lokakuussa osuivat kohtuullisesti. Suurin pääoman lisäys 8000€ kuukaudessa tapahtui marraskuussa, jossa kurssit vuoden toiseksi alimmalla tasolla.

Tällä hetkellä olen salkkuuni kohtuullisen tyytyväinen. Olen keventänyt syklisiä sijoituksia ja hivenen odottavalla kannalla. En halua tehdä suuria pääoman lisäyksiä ennen Q1 tuloskautta vaan nähdä Trumpin tullien vaikutukset ja USA:n koron noston vaikutukset. Teen käteisellä pientä kauppaa pyrkien pikkuvoittoihin ja keskihintojen laskuun pikkulisäyksin. Osinkoni jatkavat kasvuaan suurella todennäköisyydellä loppuvuoden isohkojen lisäysten myötä ja kesään mennessä tulee mukavasti uutta sijoitettavaa.

Salkun tuotto marraskuussa 2018
Salkun tuotto marraskuussa -0,79%:ttia . Kaupankäyntikuluni kohosivat tasolle 176,60€. Kulut olivat 1,06% kaupankäyntivolyymista (16622,37€) ja 2,19% lisätystä pääomasta (8050,59€). Pääomani pieneni edellisessä kuussa, jossa suurena vaikuttajana oli Technopolisen myynti ostotarjouksen myötä. Olen internesistä lukenut, että blogit ja keskustelu on hilljentynyt ja mitään ei tapahdu, kun toivottu lasku sitten tulee. Tässä on nyt oma vastaukseni aiheeseen. Ostoja tuli kuukauteen 12336,485 edestä ja summa vuoden suuriin. Lisätty pääoma on taas 30% suurempi muissa kuukausissa. Ostoja on siis tullut todella runsaasti ja olen ehkä vähän suurella osakepainolla ajatellen mahdollista pidempää kurssilaskua.

Osinkoja kertyi 515,90€. Osinkoja tuli 66,23% enemmän kuin edellisenä vuonna samaan aikaan. Olen panostanut vahvasti viime aikoina osinkoihin, koska olen odottanut ostopaikkoja. Osinkokertymäni pitäisi olla edelleen kasvussa hyvää tahtia seuraavan puolivuotta ja antaa tulivoimaa ostoihin jatkossa, vaikka olenkin jo tässä vaiheessa ostellut kovasti.

Kirjataan tähän katsaukseen vielä ylös tunnelmat markkinoilta. Ihan viime päivinä USA:n korkokäyrä on osalla korkoja käänteinen jota pidetty merkki taantumasta tai oikeastaan 2 vuoden ja 10 vuoden korkojen leikkaus on suurella todennäköisyydellä ennustanut taantuman ja huonot osaketuotot. Tätä kirjoittaessa 7.12.2018 Nasdaq 100-idksi on tehnyt kuoleman ristin eli 50 päivän liukuva keskiarvo leikannut 200 päivän liukuvan keskiarvon ylhäältä alas ja S&P500 indeksi on 200 päivän liukuvan keskiarvon alapuolella ja 50 päivää näyttää todennäköisesti leikkaavan 200 päivää ylhäältä alas. Eli Maailman suurin markkina on pian laskutrendissä. Tämä yskähdys on yleensä johtanut laskuun ympäri maailman. Reunamarkkinat myydään ensin. Tämän johdosta olen vähän odottavaisella kannalla. Odottelen tulivoimaa ensi vuoden puolella tulevista osingoista ja katson menoa sekä yrityksen tuloksia ja näkymiä. En oikein hyviä myyntikohteitakaan enää tahdo löytää ja tarkoitus enemmän veivata salkussa toivon mukaan pieniä voittoja.

Allokaatiosta

Olen hiukan pohtinut salkkuni allokaatiota. Markkkina tilanne ei näytä erityisen ruusuiselta ja mielessä on käynyt korkopainon nosto. En ole kuitenkaan löytänyt riittävän hyviä korkosijoituksia. Jenkkikorot on ainoa hiukan kiinnostava ja valikoima on aika suppea. Kehittyvien markkinoiden korkoja on jo aika paljon ja niitä en halua lisätä. Käteistä on vielä jäljellä jonkin verran ja osingoista tulee lisää sijoitettavaa. Nyt pidetään pääkylmänä ja antaa ajan kulua. 

Edellinen tarkastelu: Salkun tuotto marraskuussa 2018